A pozícióméret növelése egy veszteséges kereskedés után gyors helyreállítási módnak tűnhet, de a prop kereskedésben ez általában az egyik legveszélyesebb reakció, amit egy kereskedő kiválthat. Egyetlen veszteség ritkán a valódi probléma. A nagyobb kockázat akkor jelentkezik, amikor frusztráció, türelmetlenség vagy bosszú-kereskedés nagyobb pozíciókhoz, gyengébb döntésekhez és gyorsabb lépéshez vezet a számlakorlátok felé.
Miért növelik a kereskedők pozícióméretüket a kereskedés elvesztése után?
A kereskedők gyakran növelik a pozíció méretét veszteség után, mert gyorsan akarnak helyreállni. Az érzelmi logika egyszerűnek tűnik: ha az előző kereskedés veszteséget ad, a következő kereskedésnek nagyobbnak kell lennie, hogy egy nyerő pozíció visszahozhassa a számlát a régi helyére. Ez a reakció gyakori, de ritkán alapul egy professzionális kockázati tervre.
Veszteség után sok kereskedő kényelmetlenül érez magat. Lehet, hogy úgy érezték, hibáztak, valami nyilvánvalót kihagytak, vagy hagyták, hogy a piac „elvegye” tőlük a pénzt. Ahelyett, hogy elfogadnák a veszteséget a folyamat részeként, azonnal megpróbálják eltörölni. A következő pozíció növelése az érzelmi nyomás csökkentésének egyik módja.
Ez a viselkedés szorosan összefügg a bosszúkereskedéssel. A kereskedő abbahagyja a gondolkodást azon, hogy a következő beállítás érvényes-e, és azon gondolkodik, hogyan lehetne visszanyerni. A piac személyessé válik, még akkor is, ha a kereskedésnek objektívnek kell maradnia.
Finanszírozott környezetben ez a reakció különösen veszélyes lehet. Egy kereskedő nem működik korlátlan rugalmassággal. Tiszteletben kell tartaniuk a napi veszteséghatárokat, a maximális levonási összeget és a számlaszabályokat. Egy érzelmi növekedés a pozíció méretében egy normális, veszteséges ügyletet komoly számláproblémává változtathat.
Egy profi prop kereskedési cég felméri, hogy a kereskedők képesek megvédeni a tőkét nyomás alatt. Veszteségek várhatók. Az érzelmi reakciók a veszteségekre a valódi próba. Az a kereskedő, aki csak azért növeli a pozíció méretét, mert frusztrált, azt mutatja, hogy a kockázati folyamata nem feltétlenül stabil.
Egy másik ok, amiért a kereskedők veszteségek után növelik a pozíciókat, a túlzott magabiztosság. Lehet, hogy azt hiszik, hogy az előző csere egyszerűen balszerencsés volt, és a következőnek nagyobb esélye van a sikerre. Ez veszélyes gondolkodáshoz vezethet, különösen, ha a kereskedő feltételezi, hogy a piac „tartozik” nekik egy nyerelemmel.
A piac semmivel sem tartozik. Minden kereskedelmet önállóan kell értékelni. Egy vesztes csere nem erősíti a következő felállást. Csak a kereskedő érzelmi állapotát és számlaállapotát változtatja meg.
Néhány kereskedő azért is használja a pozíció növelését, mert félreértik a valószínűséget. Úgy vélik, hogy több vereség után nagyobb esély a győzelemre. Ez nem feltétlenül igaz. Egy stratégiának statisztikai előnye lehet sok kereskedéssel szemben, de ez nem jelenti azt, hogy a következő kereskedésnek nyereségesnek kell lennie.
Ez a félreértés olyan rendszerekhez vezethet, mint a martingale, ahol a kereskedő minden veszteség után növeli a méretet. Bár papíron logikusnak tűnhet, a valós piacokon rendkívül kockázatos lehet. A veszteségsorozat tovább is folytatódhat, mint várnánk, és a fiókkorlátokat elérhetjük a helyreállítás előtt.
Egy befektetési platform megjelenítheti a számla statisztikáit, a levonást és a kereskedési előzményeket, de nem akadályozhatja meg a kereskedőt abban, hogy érzelmi döntéseket hozzon, ha az adatokat figyelmen kívül hagyja. Ezért elengedhetetlen az öntudatosság.
Az 1CFT-t használó kereskedők esetében a pozíció méretét a kereskedés előtt kell meghatározni, nem pedig érzelmi reakció után. Ha a következő pozíció csak azért válik nagyobbá, mert az előző vesztett, az általában figyelmeztető jel.
A méretnövelés csak akkor lehet értelmes, ha egy tesztelt, szabályalapú stratégia része. Ez soha nem lehet improvizált válasz a frusztrációra. A finanszírozott kereskedésben a pozíció mérete mögötti ok ugyanolyan fontos, mint maga a pozíció.
Milyen kockázatokkal jár a gyors kártérítés?
Az első kockázat, hogy a veszteségek gyorsabban növekedhetnek, mint várnánk. Ha egy kereskedő egy veszteség után növeli a pozíció méretét, és a következő kereskedés is megbukik, a számla sokkal gyorsabban mozdulhat a lehúzási határok felé. Ami egy kis visszaesésként indult, komoly szabálysértéssé válhat.
A második kockázat az érzelmi felgyorsulás. Nagyobb veszteség után a nyomás nő. A kereskedő még sürgetőbb szükségletet érezhet a helyreállításra. Ez egy újabb nagyobb cseréhez vezethet, majd még egyet. A jelenet megállítása nehezebbé válik, mert minden döntést az a vágy, hogy helyrehozzuk az előzőt.
Így veszít sok kereskedő kihívásokat. Nem egyetlen rossz piaci ötlet miatt, hanem egy érzelmi döntések láncolatán keresztül az első veszteség után.
A harmadik kockázat a kereskedelmi minőség csökkenése. Amikor a fő cél a helyreállítás lesz, a kereskedő olyan beállításokat indíthat, amelyeket normál esetben elutasítanának. Lehet, hogy túl korán kereskednek, figyelmen kívül hagyják a megerősítést, szélesebb megállókat használnak, vagy nem megfelelő körülmények között lépnek be. A szakmát már nem azért választják ki, mert erős. Azért választják, mert a kereskedő cselekvést akar.
A negyedik kockázat a kockázatkonzisztens megtörése. Egy kereskedési stratégiát csak akkor lehet megfelelően értékelni, ha a kockázatot viszonylag kontrollálják. Ha a kereskedő egy összeget kockáztatnak normál kereskedéseknél, és sokkal nagyobb összeget veszteségek után, a teljesítményadatok torzulnak. Nehéz tudni, hogy a stratégia működik-e, vagy az eredményeket érzelmi méretezés vezérli.
Egy erős Prop kereskedési platform segíthet a kereskedőknek az expozíció és a számla limitek nyomon követésében, de nem helyettesítheti az írásos kockázati tervet. A kereskedőnek előre tudnia kell, mennyit kockázthat veszteség, két veszteség után és egy visszaesési időszak alatt.
Az ötödik kockázat a bizalom károsítása. A kereskedők gyakran úgy vélik, hogy a gyors felépülés visszanyeri a bizalmat. Valójában az agresszív felépülési kísérletek gyakran gyengítik az önbizalmat. Ha a nagyobb csere veszít, a kereskedő úgy érezheti, hogy nincs kontroll. Ez félelmet, habozást és érzelmi viselkedést okozhat a jövőbeli üléseken.
A hatodik kockázat a napi veszteséghatárok megsértése. A prop kereskedésben a napi limit az egyik legfontosabb határ. Az a kereskedő, aki veszteség után növeli méretét, gyorsan elérheti ezt a határt, különösen ingadozó körülmények vagy rossz végrehajtás esetén.
A hetedik kockázat az, hogy összekeverjük a fegyelmet az ambícióval. Néhány kereskedő azt mondja magának, hogy bátor vagy határozott a méretnöveléssel. De a profi kereskedés nem a bátorság bizonyításáról szól. A kockázatkezelésről szól. Egy fegyelmezett kereskedőnek nem kell mindent azonnal visszaszereznie.
Az 1CFT-t használó kereskedők számára a gyors helyreállítási kísérletet komoly figyelmeztető jelként kell kezelni. Ha a következő cserét főként az előző veszteség motiválja, valószínűleg nem tiszta döntés.
A gyors helyreállítás természetesen történhet, ha a kereskedő követi a stratégiát, és érvényes beállítás jelenik meg. De a felépülés kényszerítése más. Általában növeli az érzelmi kitettséget és csökkenti az irányítást.
A legbiztonságosabb szemlélet az, hogy elfogadjuk, hogy a veszteséget nem kell azonnal orvosolni. A vesztes csere része a kereskedési sorozatnak. A cél nem az, hogy azonnal eltöröljük, hanem hogy továbbra is jó minőségű döntéseket hozzunk.
Hogyan kell kezelni a tőkét több veszteséges ügylet után?
Több veszteséges ügylet után az első lépés az érzelmi nyomás csökkentése. A kereskedőnek nem szabad azonnal a következő lehetőséget keresnie. Meg kell állniuk, átnézniük a helyzetet, és ellenőrizniük, hogy még mindig objektíven tudják-e követni a tervet.
A második lépés, hogy abbahagyjuk a pozícióméret növelését. Ha valami, a kockázatot gyakran csökkenteni kellene több veszteség után. Ez védi a számlát, és teret ad a kereskedőnek a stabilitás visszaállítására. A visszahúzási időszak nem az az ideje, hogy agresszívebbé válj.
A harmadik lépés annak áttekintése, hogy a veszteségek érvényes kereskedésekből származnak-e. Ha a kereskedő követte a stratégiát, tiszteletben tartotta a kockázatot és elfogadta a normális kimenetelt, a veszteségek egyszerűen a statisztikai variancia részei lehetnek. Ebben az esetben a stratégiának nem feltétlenül kell jelentős változtatás.
Ha a veszteségek gyenge bejegyzésekből, érzelmi cseréből vagy szabálysértésből származnak, a probléma más. A kereskedőnek a végrehajtást kell javítania, mielőtt folytatná a normál kockázatot.
A negyedik lépés egy személyes megállítási szabály meghatározása. Például a kereskedő megállhat két vagy három egymást követő veszteség után, vagy egy előre meghatározott személyes napi veszteség elérése után. Ennek a szabálynak szigorúbbnak kell lennie, mint a hivatalos fiókkorlát. Az ötödik lépés a pozícióméretezés felülvizsgálata. A kereskedőnek meg kellene kérdeznie, hogy az eredeti kockázat kereskedésenként túl magas volt-e. Ha egy normál vereségsorozat túl nagy kárt okoz, a kockázati modell módosításra szorulhat.
A hatodik lépés az egyszerűsítés. A veszteségek után a kereskedők gyakran próbálnak kompenzálni azzal, hogy mindent megváltoztatnak: stratégiát, mutatókat, piacokat és pozícióméreteket. Ez még nagyobb zavart okoz. Jobb megközelítés, ha visszatérünk a kereskedési terv legtisztább változatához.
A hetedik lépés a vesztes sorozat naplózása. A kereskedőnek fel kell jegyeznie, mi történt, hogyan érezte magát, és hogy minden kereskedés megfelel-e a szabályoknak. Idővel ez segít felismerni, hogy a veszteségek véletlenszerűek, stratégiai vagy érzelmi jellegűek-e. Az 1CFT-t használó kereskedők számára a veszteségek utáni tőkekezelésnek része kell legyen a kihívási tervnek, mielőtt az első kereskedés megnyílna. Ha megvárod, amíg az érzelmek felemelkednek, megnehezíti a jó döntéseket.
Egy hasznos szerkezet három módot foglalhat magában: normál kockázat, csökkentett kockázat és nem kereskedési mód. A normál kockázat akkor érvényes, ha a számla stabil. Csökkentett kockázat veszteségek vagy visszaesés után érvényes. A csere nélküli mód akkor érvényes, ha az érzelmi kontroll gyenge vagy a számlakorlátok túl közelek.
Ez a fajta struktúra megszünteti a tárgyalást. A kereskedőnek nem kell érzelmileg döntenie, hogy folytatja-e. A szabályok már meghatározzák a következő lépést. A veszteségek utáni tőkekezelés nem arról szól, hogy minden kockázatot elkerüljünk. Arról szól, hogy egyetlen vesztes sorozat ne rontsa el az egész lehetőséget.
A pozícióméret növelése veszteség után általában nem jó ötlet, hacsak nem része egy tesztelt és kontrollált stratégiának. A legtöbb esetben ez egy érzelmi reakció, amelyet frusztráció, türelmetlenség vagy a gyors felépülés vágya hajt. Ez a viselkedés túlkereskedéshez, nagyobb levonásokhoz és szabálysértésekhez vezethet. Jobb megközelítés, ha veszteségek után megállunk, átnézzük a kereskedelmi minőséget, szükség esetén csökkentjük a kockázatot, és követjük az előre meghatározott tőkekezelési szabályokat. A prop kereskedésben a számla védelme veszteség után gyakran fontosabb, mint az azonnali helyreállítás.